Турция временно перестала покупать пшеницу из РФ, и выбрала в качестве альтернативного поставщика Южную Америку. Но почему не Украину? USM разобрался в ситуации.
Турция
Трейдеры заявили, что падение турецкой валюты сдерживает закупки из Черноморского региона. Падение турецкой лиры давит на спрос покупателей костерных партий российской пшеницы из Азовского бассейна, а закупки зерна из Черноморского региона вовсе «замерли».
Курс турецкой лиры начал падать после решения Центрального банка Турции снизить ключевую ставку с 16% до 15% при инфляции в 20%. Последние дни курс лиры достигал исторического минимума — 13,8 за доллар.
Дополнительно, сдержанный спрос обусловлен наличием больших объемов зерна из РФ на турецких складах. Российские экспортеры, которые разместили товар на складах в Турции заранее, имеют преимущество перед другими поставщиками, так как зафиксировали расходы на пошлину. На период с 8 по 14 декабря Минсельхоз РФ установил пошлину на экспорт пшеницы в размере $84,9/тонна — это ее максимальное значение с момента введения в июне текущего года.
Дорогие ставки фрахта на доставку небольшими партиями усилили выгодное положение компаний, которые уже доставили зерно на портовые склады. На маршруте Азов — порты Мраморного моря ставки фрахта выросли до $60/тонна. С середины ноября фрахт уже не раз обновлял исторические максимумы.
Россия
Россия является ведущим поставщиком зерна в Турцию. Но страна стала неконкурентоспособной: экспортная пошлина и потенциальная квота во второй половине сезона вынудили турецких импортеров искать поставки на других рынках.
Брокеры отмечают, что предварительный объем квот на экспорт пшеницы из России на II половину сезона 2021/2022 (15 февраля — 30 июня) составит 9 млн тонн. Это превысило ожидания отдельных операторов.
Турция рассматривает Южную Америку и Европу в качестве альтернативных поставщиков пшеницы. В начале прошлой недели в Турцию продали две партии аргентинской пшеницы с протеином 11,5% за $352/тонна CFR. Также некоторые источники сообщали, что в конце прошлой недели для Турции продали партию пшеницы бразильского происхождения, с отгрузкой в феврале.
При этом, объем экспорта пшеницы в Турцию из Аргентины в 2000-2021 гг. составляет всего лишь 188 тыс. тонн.
В прошлом году, по данным Agricensus, Россия поставила в Турцию 7,72 млн тонн пшеницы — это 75% общего импорта Турции. Из этого количества 5,1 млн тонн отправили в январе-сентябре текущего года.
Европа — второй по величине поставщик пшеницы в Турцию (1,33 млн тонн в 2020 году). Этот регион является альтернативным источником высокопротеиновой пшеницы, которую Турция часто закупает низ Германии, Польши, Латвии и Литвы.
Несмотря на то, что зафрахтовать судно из Европы выгоднее, чем из Южной Америки, европейская пшеница с протеином 11,5% и 12,5% является для Турции неконкурентоспособной по цене. Сейчас Турция ведет переговоры по поставкам пшеницы с протеином 14% для отгрузки в феврале из портов Балтийского моря.
Украина
На фоне экспортных квот в РФ, украинская пшеница начала падать в цене. Так, по состоянию на 7 декабря, стоимость предложений украинской пшеницы с протеином 11,5% FOB Бердянск с поставкой в декабре снизилась на $5/тонна против 3 декабря – до $305/тонна, тогда как на протеин 12,5% цены снизились на $4/тонна — до $309/тонна.
Турция для Украины — третий по величине импортер пшеницы после Индонезии и Египта. По данным Stark Shipping, с начала сезона (1 июля) Украина отгрузила морем в Турцию более 1,4 млн тонн пшеницы. Почему Турция решила закупить пшеницу у Европы и Южной Америки, а не в Украине?
Как рассказал USM директор и партнер консалтинговой компании Barva Invest Юрий Гаврилюк, сейчас действительно есть вопросы относительно российских квот на пшеницу после Нового года, и Турция ищет альтернативы.
«Сейчас на рынке в декабре-январе должны появиться Аргентина и Австралия. Потому все и поглядывают в ту сторону. Но никто не говорит, что это будет массово, поскольку возить — дорого. Но в качестве диверсификации покупок такая практика работает», — отметил аналитик.
Юрий Гаврилюк подчеркнул, что Украина, США, Аргентина и РФ торгуют пшеницей примерно в одну цену. Вопрос стоит в наличии именно продовольственной пшеницы и цены на нее. Сейчас стоимость «просела» из-за дополнительной ликвидности со стороны фермера и малой — со стороны покупателей. Но количество тендеров на пшеницу на рынке очень велико.
«Пока до января переживать не нужно, а после, наличие Аргентины и Австралии на рынке все равно будет ощутимо. Подчеркиваю, вопрос остается в части наличия именно продовольственной пшеницы, поскольку погода у всех такая, что фуража — много, а продовольственной пшеницы — мало», — резюмировал эксперт.
По итогу, падение цен на пшеницу в Украине и решения Турции как импортера вызывают на отечественном рынке легкую панику. На деле, сложная и непредсказуемая экспортная политика РФ мотивировала Турцию заказать пшеницу из других регионов. Однако эти закупки можно назвать экспериментальными и единичными. Падение национальной валюты вызвало «затишье» на турецком рынке, которое работает не только для покупок из РФ, но и глобально — на желание и возможность покупать. Изменить ситуацию «по-крупному» смогут Аргентина и Австралия, когда выйдут на рынок с зимним урожаем зерновых.
Источнк: Ukrainian Shipping Magazine
Добавить комментарий